올 상반기 회사채 146조원 발행···반기 기준 역대 최대

기업어음·단기사채 모두 대폭 증가

공모 IPO·유상증자 규모는 축소

금융감독원. 사진=강민석 기자 [e-mail]

올해 상반기 기업들의 회사채 규모가 반기 기준 역대 최대 규모를 달성한 것으로 나타났다.

28일 금융감독원이 발표한 '2025년 상반기 기업의 직접금융 조달실적'에 따르면, 주식·회사채 공모발행액은 149조9324억원으로 전년 동기 대비 11조6100억원 증가(8.4%)했고 CP(기업어음)·단기사채 발행액은 757조7414억원으로 160조3779억원(26.8%) 늘었다.

상반기 공모발행 중 주식은 4조2337억원으로 집계됐다. IPO(기업공개)와 유상증자 모두 감소해 8417억원(16.6%)이 줄었다. 구체적으로 살펴보면 IPO는 42건(1조4492억원)으로 전년 동기(54건·1조5662억원) 대비 1170억원(7.5%)이 감소했다.

유상증자는 24건(2조7846억원)으로 전년 동기(23건·3조5092억원) 대비 7246억원(20.6%) 축소됐다. 건수는 전년 동기와 비슷했으나, 건당 규모(평균 1160억원)가 전년 동기 평균인 1526억보다 줄었다.

회사채는 일반회사채·금융채·ABS(자산유동화증권)가 모두 증가(12조4516억원↑)한 145조 6986억원으로 나타나면서 반기 기준 역대 최대 규모를 기록했다.

일반회사채는 366건(37조8320억원)으로 전년 동기(319건·33조5195억원) 대비 4조3125억원(12.9%) 늘었다. 금융채는 1347건(97조3876억원)으로 전년 동기(1332건·92조4192억원) 대비 4조9684억원(5.4%) 늘었다. ABS는 492건(10조4790억원)으로 전년 동기(483건·7조3083억원) 대비 3조1707억원(43.4%) 확대됐다.

상반기 중 CP 발행금액은 237조6773억원으로 전년 동기(199조7621억원) 대비 37조9152억원(19.0%) 증가했다. 이에 상반기 말 기준 CP 잔액은 215조9642억원으로 전년 상반기말(185조6471억원) 대비 30조3171억원(16.3%) 증가했다.

단기사채 발행금액은 520조641억원으로 전년 동기(397조6014억원) 대비 122조4647억원(30.8%) 늘었다. 일반단기사채는 364조9377억원, 'PF(프로젝트파이낸싱) AB' 단기사채는 74조8090억원, 기타 AB단기사채 80조3175억원으로 각각 전년 동기 대비 31.2%·16.2%·46.0% 증가했다. 상반기 말 기준 단기사채 잔액은 79조2670억원으로 지난해 상반기 말(67조6851억원) 대비 11조5819억원(17.1%) 늘었다.