KTB투자證 “성광벤드, 고마진 스텐리스 매출 감소”···목표가↓

KTB투자증권은 19일 성광벤드에 대해 고마진의 스텐리스 제품 매출이 감소해 하반기와 내년의 실적 추정치를 낮췄다며 이에 따라 투자의견은 매수를 유지하고 목표주가는 기존 2만8000원에서 2만5000원으로 하향 조정했다.

이강록 연구원은 “올해 2분기 성광벤드에 매출액은 794억원, 영업이익은 168억원으로 집계됐다”며 “2분기 원화 강세에도 불구하고 시장 컨센서스를 만족하는 수준으로 나왔다”고 설명했다.

이 연구원은 “하반기에는 조선소들의 해양플랜트 수주가 둔화되고 국내 건설업체들의 화공플랜트 수주가 증가할 것으로 보인다”며 “고마진인 스텐리스 제질 비중이 줄어 제품 믹스는 소폭 부정적일 것”이라고 내다봤다.

그는 “이에 따라 성광벤드의 마진율과 실적 추정치를 하향 조정한다”며 “다만 지금 주가는 대부분 악재가 선 반영돼 있어 단기 트레이딩 관접의 접근은 유효하다”고 덧붙였다.

박지은 기자 pje88@